“如果S*ST中辽（000638）股改获得通过，并成功恢复上市，公司潜在控股股东——北京万方源房地产开发有限公司及其控股股东万方投资控股（集团）有限公司，将通过资产置换等方式向公司注入资产，增强公司的可持续盈利能力。”这是日前该公司董事长董荣生在接受本报记者采访时谈到的。

　　董荣生说，2007年11月公司第一次债权人会议达成了破产债务和解方案。根据方案：所有无财产担保的债权按照5％的比例统一偿付债权人。截至去年12月12日，重组方万方源已代公司完成支付和解款项，和解方案得到了有效执行。经审计，公司总计5亿元左右的债务，已按照和解协议执行的有效申报债权额为4.8亿元，占无财产担保债权总额的94.82％，至此公司的债务重组基本完成。因此，S*ST中辽2007年在实现2.12亿元营业总收入的情况下，通过债务重组实现净利润2.82亿元。

　　日前，公司公布了股改方案，万方源及万方控股将以向上市公司赠送资产的方式，向全体流通股股东支付对价，换取非流通股股份的上市流通权。S*ST中辽获赠的资产包括：北京华松70%股权（其中万方源所持44.38%、万方控股所持25.62%）、北京天源91.43%股权（万方源持有）。据审计，截至2007年12月31日，北京华松经审计净资产为4310.71万元，万方源和万方控股所持北京70%股权对应的净资产为3017.50万元；北京天源经审计净资产为5988.20万元，万方源所持北京天源91.43%股权对应的净资产为5475.01万元。两项合计,赠送给上市公司的净资产合计8492.51万元。由于流通股比例为57.14%，流通股股东共计获得4852.62万元净资产，相当于流通股股东每10股获得5.49元。万方源同时承诺，如果本次股改在2008年12月31日前完成，S*ST中辽2008年、2009年、2010年经审计的全面摊薄后的每股收益均不低于0.20元，否则将向流通股股东每10股追送0.75股股份。

　　董荣生强调，万方源及万方控股拟赠予公司的资产是按照账面值进入的，因此存在较大的增值空间。他举例说，2007年末北京华松的评估值为14641万元，比账面值增值10330万元。该公司在北京望京地区开发的“裕景华庭”项目已进入销售期，保守估计将实现15855万元净利润。北京天源主要从事北京顺义区土地一级开发，预计项目2009年8月完成，可实现净利润4118万元。另外，万方源及万方控股合计拥有100％股权的重庆百年同创房地产开发有限公司拥有的4.6万米土地储备，将优先供S*ST中辽使用，支持上市公司的持续发展。