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广发聚富
发布时间: 2007-04-13 11:04 字体: 放大 缩小 还原
  专家点评:该基金的投资目标为“依托高速发展的宏观经济和资本市场,通过基金管理人科学研究、审慎投资,在控制风险的基础上追求基金资产的长期稳健增值”。

  该基金成立时募集了31.32亿份基金份额,此后,大部分的时间规模在15-22亿份之间浮动,属于中小规模的基金。正常情况下,广发聚富的债券投资比例为20%-75%,股票投资比例为20%-75%,因此,它属于典型的平衡型基金。在实践中,广发聚富确实做到了谨守基金契约,无论熊市或牛市,股票投资比例均遵守着75%的比例上限。广发聚富奉行“顺应市场,积极投资”的投资理念,自成立以来,既阶段性地青睐大盘蓝筹股以降低组合风险水平、追逐稳定收益,也会阶段性地大举介入中盘成长股来获得高收益,这在2006年体现得较为明显。2006年,广发聚富全年贡献129.25%的投资收益,上下半年表现一致。

  不过,需要注意的是,广发聚富并没有过多依赖仓位调整,而是通过精选个股来应对市场波动风险,因此,虽然广发聚富每年获得的收益较高,但它也因为仓位长期维持在70%以上而表现出较一般混合型基金更大的波动率。(中信证券 胡浩/中证网)
 
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